典范。

以至于最擅長(cháng)在背后陰人的洛克家族都忍不住說(shuō)豎起大拇指。

不過(guò)最讓陸持感到佩服的，則是雷曼家族的人明明知道雷曼投行的倒閉絕對有洛克家族及GS集團的手筆，當大家再次見(jiàn)面坐下來(lái)討論如何繼續做空全世界的時(shí)候，這幾波人居然還能控制表情言笑晏晏，一副大家都是老朋友老搭檔的其樂(lè )融融。

這份演技，多給十個(gè)奧斯卡都不虧！

不過(guò)這些事情倒也不是陸持需要考慮的——前車(chē)之鑒就在眼前，他只要時(shí)刻保持警醒，告誡自己千萬(wàn)不要在合作期間疏忽大意以至于給人留下縫隙讓人暗搓搓挖坑就行了。

好在陸持對自己的專(zhuān)業(yè)技能十分有信心——說(shuō)實(shí)話(huà)他也不太相信華爾街還有誰(shuí)比自己的cao盤(pán)更溜，能夠不動(dòng)聲色地挖坑埋他還不被他發(fā)現就是了。

不談諸多大佬們或許在背地里有拼刺刀殺敵的仇恨，當面卻能手拉手做空全世界的其樂(lè )融融——

就在雷曼投行和ML證券相繼倒閉的一個(gè)禮拜內，重量級投行的倒閉再次引發(fā)蝴蝶效應，由華爾街引起的金融海嘯已經(jīng)進(jìn)一步擴散到全世界。自2008年9月15日到2008年9月21日之間，全球股市在一個(gè)禮拜內蒸發(fā)七萬(wàn)億M金。整個(gè)歐洲和亞洲全部受到影響，外匯市場(chǎng)開(kāi)始出現劇烈波動(dòng)。全球銀行業(yè)遭受沉重打擊。就在7月間還曾沖破147M元大關(guān)的石油期貨市場(chǎng)也開(kāi)始出現全面下跌的趨勢。

早就開(kāi)始做空國際股市和期貨市場(chǎng)的躍鹿基金，以及團結在躍鹿基金周?chē)睦侨盒』锇閭冊俅胃惺艿搅舜蟊P(pán)飛流直下三千尺，小船隨波逐流也躺贏(yíng)的究極爽感。

而這種爽感，來(lái)源于比海嘯出現時(shí)波瀾壯闊的大海還要磅礴洶涌的資金池。

知道龍卷風(fēng)效應嗎？

當臺風(fēng)過(guò)境時(shí)，會(huì )將海水連同水里的魚(yú)蝦螃蟹一起卷到天上，經(jīng)過(guò)時(shí)速幾千里的奔波后，再失去吸力之前，將席卷著(zhù)的財富一起仍在另外一個(gè)地方。

現如今，由華爾街引起的金融海嘯在呼嘯過(guò)境后，就將國際金融市場(chǎng)上卷起的魚(yú)蝦螃蟹直接扔進(jìn)了以躍鹿基金為首的狼群聚寶盆里。

何以解憂(yōu)，唯有暴富！

這句話(huà)的效力不僅局限于窮逼，那些站在金字塔頂尖上的大佬們，更是如此。

不過(guò)人生最美妙的地方向來(lái)在于它永遠不會(huì )盡如人意。

就在陸持和他的狼群伙伴們盡情享受著(zhù)全球金融危機帶來(lái)的一波又一波厚利時(shí)，M國證監會(huì )再次傳來(lái)噩耗——

2008年9月19日，M國證監會(huì )再次發(fā)布一系列緊急措施，要求大型金融機構在cao作某些股票時(shí)，必須報告某些個(gè)股的空頭頭寸情況。

這個(gè)措施一經(jīng)頒布，立刻引起了包括躍鹿基金在內的，整個(gè)華爾街大佬們的瘋狂反對。

第275章晉江獨發(fā)

第二百七十五章弱小可憐又無(wú)助

很久以前,陸持曾經(jīng)說(shuō)過(guò)這么一番話(huà)——“股市cao盤(pán)，要么做多,要么做空,金融市場(chǎng)并沒(méi)有給任何人提供第三種選擇?！?/br>
而在金融市場(chǎng)，做空的手段大抵分為三種：第一種是有股票有資金,可以在股票高位時(shí)拋售,等到股票低位時(shí)再買(mǎi)回來(lái),賺取差價(jià)。這種方法賣(mài)的是自己的股票。沒(méi)什么好說(shuō)的。

第二種則是融券,通俗點(diǎn)說(shuō)就是在預測到某只股票或者期貨在未來(lái)某一時(shí)間會(huì )下跌的情況下,先向持有這支股票或者期貨的金融機構借貨賣(mài)出，等到這支股票或者期貨的價(jià)格真的下跌以后，再買(mǎi)進(jìn)償還。舉個(gè)例子的話(huà),大概就是店家在水果還沒(méi)降價(jià)的情況下，先跟廠(chǎng)家賒一批貨拿出去賣(mài)，等到市面上的水果價(jià)格暴跌以后,再在市場(chǎng)上買(mǎi)同等量的水果還給廠(chǎng)家,賺取中間差價(jià)。這種方法賣(mài)的就是別人的股票。換句話(huà)說(shuō)，用別人的錢(qián)，賺自己的利。

第三種做空手段就是直接在股指期貨放空，賣(mài)出指數開(kāi)倉。解釋一下,就是做空者在預測出某只股票或者期貨會(huì )在未來(lái)某一時(shí)間下跌的情況下，賣(mài)出看跌合同。也就是說(shuō),我要跟你簽訂一份合同,如果在未來(lái)某一天,我看好的這支股票價(jià)格跌了，那些看好這支股票并且買(mǎi)入股票的多頭們就會(huì )遭受損失，而我就能通過(guò)看跌合同賺到這些多頭們損失的錢(qián)。在這種情況下，由于合同沒(méi)到期前買(mǎi)賣(mài)的只是合約，所以不需要交易任何實(shí)物。舉個(gè)例子，這種做空形式有點(diǎn)類(lèi)似于打賭。多頭跟空頭賭一件事情的發(fā)展方向，如果事情向壞的一面發(fā)展，就是空頭贏(yíng)了，多頭要給空頭錢(qián)；如果事情向好的一面發(fā)展，就是多頭贏(yíng)了，那么空頭就需要在合約結束前，將之前打賭的賭注全部還上。如果還不上的話(huà)，空頭不但要賠錢(qián)，還要面臨牢獄之災。

總而言之，因為后兩種做空手段在金融杠桿的作用下——通俗點(diǎn)說(shuō)都有一些“空手套白狼”的意思——賣(mài)出你本來(lái)沒(méi)有的股票或者期貨。而在整個(gè)過(guò)程中，你賣(mài)出去的“貨”都是從其他的金融機構那里借來(lái)的。

眾所周知，市場(chǎng)的供求關(guān)系永遠都是供大于求時(shí)產(chǎn)品價(jià)格下跌，供不應求時(shí)產(chǎn)品價(jià)格暴漲。對于空頭們來(lái)說(shuō)，因為他們在做空的時(shí)候大多數都是向金融結構借貨——如果需求量大，所有人都搶著(zhù)借入某只股票或者期貨的時(shí)候，持有這支股票或者期貨的多頭和金融機構就會(huì )坐地起價(jià)，借入的成本就會(huì )大大提高，這將直接影響到空頭們的后續盈利。而在期貨市場(chǎng)，一些經(jīng)驗豐富的cao盤(pán)手還可以通過(guò)觀(guān)察空頭們持有的空頭頭寸情況準確推演空頭們的整個(gè)做空計劃。比如手中持有多少資金盤(pán)，在什么價(jià)位沽空，什么時(shí)間必須平倉等等。

正因如此，大多數空頭們并不愿意暴露自己持有的空頭頭寸（即自己在做空時(shí)借貸的具體資金數量）。

也正因如此，當M國證監會(huì )要求所有大型金融機構的基金經(jīng)理必須報告個(gè)股空頭頭寸情況的時(shí)候，才會(huì )遭到整個(gè)華爾街的瘋狂反對——因為這種措施從根本上侵害了空頭們的利益。

然而站在證監會(huì )的立場(chǎng)，他們也不能容忍華爾街的大空頭們肆無(wú)忌憚的做空全世界——沒(méi)有人想看到原本就很風(fēng)雨飄搖的全球經(jīng)濟體系在這幫空頭的折騰下全部摧毀?？墒侨澜缍疾坏貌怀姓J，在躍鹿基金的帶領(lǐng)下，這支空頭狼群的殺傷力實(shí)在是太大了。

不過(guò)上有政策下有對策，當M國證監會(huì )宣布新措施的第一時(shí)間，陸持一邊帶領(lǐng)華爾街的空頭們齊心反對